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在股票交易中最核心的东西是什么？
赔率,胜率,你的在股票交易中最核心的东西是什么？
发布时间：2016-12-08加入收藏来源：互联网点击：
回答于 2019-09-11 08:43:50
胜率和赔率！一定是胜率和赔率！
不管你是做股票，做期货、期权，还是外汇。
不管你是做短线，追涨杀跌，跟庄、做T、炒概念、打板，
还是做长线，做价值投资。
最终的核心都是胜率和赔率。
一笔交易可以凭运气赚钱，十笔交易也可以凭运气赚钱，但一百笔、一千笔交易从来就没有凭运气赚钱的说法。
你交易一百笔、一千笔交易下来，最终能不能赚钱，都是看你的胜率和赔率（盈亏比）怎么样。
胜率X = 盈利的所有次数 / 总交易次数 x 100%
盈亏比（赔率）Y = 盈利的平均金额 / 亏损的平均金额
你的总体的盈亏为：
总盈亏 = 盈利的所有次数 * 盈利的平均金额 — 亏损的所有次数*亏损的平均金额
这其中再扣除掉交易的手续费和佣金，就是你最后赚到兜里的钱。
我们在考察一个交易者的水平时，除了看资金曲线外，胜率、盈亏比、最大回撤都是非常重要的指标。
你的交易系统要想赚钱，要么提高胜率，比如你有70%的胜率，即使你的盈亏比只有0.8:1，你也可以赚钱。（0.7*0.8-0.3*1=0.26 的正收益）
要么提高你的盈亏比，如果你能有3:1以上的盈亏比，哪怕你的胜率只有30%，你也一样可以赚钱。（0.3*3-0.7*1=0.2 的正收益）
当然，最理想的情况是你既有高胜率又有高赔率，假如你同时拥有70%的胜率和3：1的盈亏比，你的收益就变成了0.7*3-0.3*1=1.8的正收益，这就非常惊人了。但这只是一种理想的情况，现实中胜率和赔率是很难两全的，胜率高的交易方法往往赔率不会很高，而赔率高的交易方法胜率往往不怎么样。
这就好像你去买法国队和泰国队的球，如果你想追求胜率，那肯定是买法国，躺赢，但赔率就低的惊人，可能只有1赔0.03；如果你想追求赔率一把赚个大的，一波肥，那你就去买泰国队赢，可能能赚30倍，但是赢的概率极低。
这就是胜率和赔率之间的冲突。
具体到投资行为上，怎么提高胜率和赔率？
我以股票投资为例，股票投资中提高胜率最好的方法一定是选好股。你买优质股和买垃圾股赚钱的概率肯定是不一样的，短期内可能会受价格波动的干扰，但长期来看优质股一定是比垃圾股的胜率要大很多的。
而股票投资中提高赔率的最好办法就是买在好的价格，更确切地说是买在好的估值。
假设同样一只股票，你如果在25元时买入，当它涨到40元时，你可以赚60%。而如果你是在20元买入的，当它涨到40元时，你却已经赚了100%了。这就是两种完全不同的赔率结果。
因此，你买入股票时的价格越低、估值越低，你潜在的赔率也就越高。
能同时提高胜率和赔率的方法就是在便宜的价格买入好公司的股票，但这种情况通常可遇不可求，正常情况下市场不会给你这么便宜的机会的，而且好的公司机构通常都会比你先发现。所以能得到这种机会的一般只有两种情况：一种是在大熊市，还有一种是好公司被错杀了。这两种情况下需要你对市场和公司有很深刻的理解，才能不被市场情绪所干扰，才能够穿越眼前的迷雾，做出一次高胜率高赔率的投资。
更深一步讲，你还需要通过你可能的胜率和赔率来进行仓位管理，在胜率盈亏比组合理想的情况下加大仓位，在胜率盈亏比不理想的情况下降低仓位。具体的更细的计算可以利用凯利公式：
典型的，在熊市中潜在赔率高时，你需要加大仓位；在牛市中潜在赔率低时，你需要减低仓位。
所以做交易最核心的精髓就是抓胜率和赔率，至少你得抓好一个核心，才可能产生一个正收益的交易系统，再构建好具体的交易方法，然后通过凯利公式调整仓位，提升交易系统的收益最大化，这才是你在股票、期货、外汇市场交易的长久生存之道。
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回答于 2019-09-11 08:43:50
所有交易的核心指导思想是顺势而为。逆势而为的人死无葬身之地！听信他人的人会让自己被别人卖了，还在帮人家数钱。去年巴菲特投资一只股票损失了100多亿美元。证明资本市场只有神话，没有神！巴菲特的成功也是建立在顺势而为上的，如果不是他又有几个100亿美元？再多逆势操作几回，不也同样裸泳了吗？
回答于 2019-09-11 08:43:50
交易的核心思想是什么呢？很多人以为要做好交易就要研究技术，有好的技术就可以长期地赚钱。有这种想法的人花了很多年的时间研究各种技术，一会道氏理论，一会缠论，一会指标，一会画线。众人研究技术的目的无一例外的都是想找到一套一劳永逸的方法，一旦有了这种思想，你的交易就进入了一个误区。
我们需要明白当进入市场想要获利一定需要非常强的综合素质。什么叫综合素质呢？要做好交易首先我们应该思考交易是什么？怎样才能获利这样的问题就不是一开始要去考虑的。看过无数交易员的交易我发现盈利的交易员身上都有很多共同特点。与其说是行为上的特点不如说他们在对待交易的思想上都惊人的一致。
稳定盈利的交易员都有哪些思想特质呢？首先要有强大的思想加上简单的交易系统再加上一流的执行力以及强大的意志和信念。做交易很多人追求方法，追求方法固然没有错，但是学习方法和技术的目的是什么一定要搞清楚。学习方法的最终目的是为了放弃方法，当你学习了所有的方法后你会发现所有方法不过是给你的交易建立一个规则。让你了解自己该做什么行情，该放弃什么行情。方法不在于多而在于精。先做加法再做减法，最后精简到一个点就够了。这是很多学习技术根本不明白的道理。你用什么方法，怎么个用法都是凭个人的经验和性格作为底子的。换句话说每个人的价值观不同人生观不同，你对方法的应用就不同。这个没有绝对的标准，但是随着交易经验的增加你会逐渐发现你需要的是思想而不是技术。思想即是道，技术即是术。
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